特約評論員 劉英團
    中國社會科學(xué)院近日發(fā)布2012年社會藍皮書。藍皮書稱，民間借貸交織著規(guī)模、價格、結(jié)構(gòu)以及違約等風(fēng)險，使得該市場潛在危機巨大。其中最突出的問題是，相當(dāng)比例的資金沒有進入實體經(jīng)濟，而是流入“錢生錢”的投機性利益鏈條中。（1月30日《中國青年報》）
    資本注定是逐利而為的。看似高收益、高回報的民間借貸刺激著市場中的錢流瘋狂涌入，風(fēng)險的種子也就此埋下。2011年，浙江溫州、內(nèi)蒙古鄂爾多斯、山東青島、河南安陽、廣東東莞、福建廈門和安溪、寧夏固原等地相繼曝出民間借貸資金鏈斷裂和老板欠債“跑路”的事件。其中，僅溫州“老板跑路”就累計80余起，部分事件涉案金額數(shù)億元。“中富公司案”、“蘇葉女案”、“祁有慶案”和“梅良玉案”等重大案件的出現(xiàn)表明民間借貸危機仍在蔓延。高收益必然伴隨著高風(fēng)險，民間借貸之所以 “瘋狂”，一是企業(yè)和個人財富逐步積累、產(chǎn)業(yè)資本向金融資本轉(zhuǎn)化、正規(guī)金融尚不能百分之百滿足社會需求等多種因素綜合作用的結(jié)果。二是大量民間資本投資無門，與中小企業(yè)融資又缺乏暢通的對接渠道。但是，民間借貸并非洪水猛獸。與正規(guī)金融機構(gòu)融資相比，民間借貸不僅是正規(guī)金融有益和必要的補充，還有著生存土壤和存在的合理性。江浙很多名企“草根”時都曾受民間金融的惠助。
    高利貸是 “壓垮駱駝的最后一根稻草”。2008年，民間借貸的利息一般是銀行利率的2～3倍，但到了2011年，民間借貸利率飆升至瘋狂的地步，年利率在本金50%以上的已經(jīng)是非常普遍的現(xiàn)象。高額利息重壓之下，一旦企業(yè)無力還本付息，不僅導(dǎo)致大量的民間借貸資金血本無歸，還可能引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險，威脅國家金融安全及社會穩(wěn)定。國務(wù)院總理溫家寶在浙江溫州視察時就指出，加強對民間借貸的監(jiān)管，引導(dǎo)其陽光化、規(guī)范化發(fā)展。去年10月12日召開的國務(wù)院常務(wù)會議又強調(diào)，在規(guī)范管理、防范風(fēng)險的基礎(chǔ)上促進民間借貸健康發(fā)展。
    化解民間借貸風(fēng)險，取締和打擊不應(yīng)成為政策的著力點，應(yīng)主要遏制民間借貸的高利貸化傾向，減少市場投機風(fēng)氣。顯然，規(guī)范和引導(dǎo)民間借貸亟須將其置于 “陽光”之下，民間借貸陽光化不僅僅是維持區(qū)域金融秩序的必然選擇，也是防止高利貸個案引發(fā)鏈?zhǔn)斤L(fēng)險的必由之路。其實，在規(guī)范和引導(dǎo)民間借貸上我們已有了自發(fā)的探索，像P2P網(wǎng)絡(luò)借貸，就是民間借貸陽光化的新探索。網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的作用相當(dāng)于中介，發(fā)布借貸雙方信息并撮合交易，但不參與資金匯劃和借貸。
    民間借貸存在風(fēng)險，政府應(yīng)對其加以規(guī)范和引導(dǎo)，并對重大風(fēng)險事件給予一定程度的干預(yù)和救助，實現(xiàn)疏堵并舉。民間借貸潛在的巨大風(fēng)險所折射出來的深層次問題，是我國民間金融機構(gòu)發(fā)展、管理的滯后，以及民間投資的 “雙軌制”和長期以來金融體制改革的滯后、利率市場化改革進程的遲緩。只有放松金融管制，對民營資本開放金融牌照，降低銀行業(yè)進入壁壘、加快利率市場化步伐、消除負利率，合理引導(dǎo)民間資本組建正規(guī)金融機構(gòu)，增加金融機構(gòu)數(shù)量，才能對高利貸這種高風(fēng)險的民間借貸形式起到釜底抽薪的作用。給民間借貸一個合法的身份。此外，要吸引民間借貸機構(gòu)和借貸人自愿走向合法化，還需鼓勵多種形式的金融創(chuàng)新，完善各種制度，簡化民間資本準(zhǔn)入門檻，從小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行、城商行，到農(nóng)村信用合作社，建立起更多的真正的民間互助性、合作性金融組織，更好地為小微企業(yè)服務(wù)。這是因為，為目前融資最為困難的小微企業(yè)提供及時的資金支持，能夠迅速遏制民間借貸危機蔓延。浙江省委書記趙洪祝曾言： “浙江將引導(dǎo)民間融資資金通過集約化管理的方式，流向初創(chuàng)期企業(yè)、中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營和個人創(chuàng)業(yè)的短期資金周轉(zhuǎn)，以及成長型骨干企業(yè)的股權(quán)、債權(quán)投資。”