近日，國(guó)務(wù)院成立督查組，對(duì)節(jié)能減排的推進(jìn)工作進(jìn)行專項(xiàng)督查。此外，8月30日，淡水河谷公司也證實(shí)，其計(jì)劃將鐵礦石價(jià)格由每噸150美元下調(diào)到135美元。如果此次價(jià)格下調(diào)成真，這將成為自鐵礦石長(zhǎng)協(xié)機(jī)制被打破以來(lái)的年內(nèi)首次降價(jià)。具體來(lái)看，以上兩條信息對(duì)行業(yè)的影響如下。
    第一，新措施使限制供給成為了現(xiàn)實(shí)，意義重大。與以往的淘汰落后產(chǎn)能政策相比，本次淘汰政策第一次從真正意義上設(shè)計(jì)了節(jié)能減排的措施，擺脫了以往只淘汰落后而不管理新增的局面。通過(guò)限電等方式來(lái)限制鋼鐵行業(yè)的進(jìn)展，第一次對(duì)存量供給進(jìn)行了主動(dòng)調(diào)節(jié)。此次涉及到的18個(gè)省市均為國(guó)內(nèi)產(chǎn)鋼大省。由于這18個(gè)地區(qū)的粗鋼產(chǎn)量已經(jīng)占到全國(guó)總量的75%以上，因此，對(duì)粗鋼產(chǎn)量的影響可能會(huì)較為明顯。最重要的是，這可能會(huì)改變市場(chǎng)預(yù)期，使得人們對(duì)政策實(shí)施的效果產(chǎn)生期望。不過(guò)，鑒于過(guò)去鋼鐵調(diào)控政策對(duì)總供給限制的普遍乏力，此次政策調(diào)控雖然嚴(yán)厲，但具體的實(shí)施效果仍有待從產(chǎn)量的數(shù)據(jù)中得到驗(yàn)證。
    第二，短期依然依賴需求增長(zhǎng)，長(zhǎng)材相對(duì)更好。雖然政策的推行可能會(huì)使得行業(yè)供給出現(xiàn)一定的收縮，但是作為需求主導(dǎo)的行業(yè)，其繁榮必須要指望需求的全面增長(zhǎng)。綜合來(lái)看，結(jié)合此次的調(diào)控，短期長(zhǎng)材的刺激因素較之板材更為明顯。這主要體現(xiàn)在：一是對(duì)建筑的基礎(chǔ)需求源動(dòng)力依然存在；二是季節(jié)對(duì)建筑需求的不利影響在近期將逐步減退；三是前期的災(zāi)害所帶來(lái)的恢復(fù)重建對(duì)建筑鋼材存在基本的要求；四是長(zhǎng)材的供給增速要慢于板材，庫(kù)存下降情況明顯好于板材。
    第三，長(zhǎng)協(xié)礦價(jià)格下跌更多是受三季度短期影響，長(zhǎng)期來(lái)看，調(diào)控加產(chǎn)能自身調(diào)整會(huì)使得產(chǎn)業(yè)鏈利潤(rùn)重新分配。季度定價(jià)方式使得礦石價(jià)格的調(diào)整實(shí)際上滯后于現(xiàn)貨市場(chǎng)，因此三季度國(guó)內(nèi)使用長(zhǎng)協(xié)礦鋼廠均受到了一定的損失，此次下調(diào)更多應(yīng)該理解為對(duì)三季度過(guò)高礦價(jià)的補(bǔ)償。當(dāng)中國(guó)鋼鐵增速開(kāi)始告一段落后，對(duì)國(guó)際礦石的需求打擊總是顯而易見(jiàn)的。產(chǎn)能周期的調(diào)整也一定會(huì)使得利潤(rùn)在產(chǎn)業(yè)鏈上重新分配。