不久前，深圳某生產企業，接到訂單后由于生產流通資金不足�煙o法進行正常生產而向銀行申請貸款，該銀行得知這家企業是某國際性大型連鎖超市的供應商后很快批準貸款申請�熓挂恢崩�擾著該企業的貸款融資問題得到順利解決。 

　　不僅這家企業，今后“銀行追著大企業跑，小企業追著銀行跑”的情況將得到一定改善�煻�使中小企業獲益的正是目前受幾大銀行熱捧的供應鏈融資服務項目。 

　　記者了解到，過去傳統的金融服務只針對市場的原料生產者、產品制造者、商品銷售者等產業鏈上獨立的企業，而供應鏈融資作為一種新的融資模式，是銀行通過對整條供應鏈的審查，及對供應鏈管理程度和核心企業信用實力的掌握，對核心企業和上下游多個企業提供的一種靈活的金融產品和服務的新融資模式。由于供應鏈中除核心企業之外，基本上都是中小企業，所以供應鏈融資從某種意義上說，就是面向中小企業的金融服務。 

　　“與傳統貸款方式不同，供應鏈金融服務不是看單個企業的資質規模和財務報表，而是更加關注其交易對手和合作伙伴，關注整個產業鏈是否穩固”，光大銀行相關工作人員向記者表示，“這種金融產品使中小企業可以脫離傳統模式獲得融資。”  

　　１＋Ｎ模式 

　　2006年，深圳發展銀行首先在全國推出供應鏈金融服務，深發展把它描述為“１＋Ｎ”模式。“１”是核心企業，“Ｎ”指圍繞核心企業的產業鏈上的其他中小企業。深發展認為，很多小企業是依賴一個大企業而生存的，商品的供應鏈將供應商、制造商、分銷商、零售商、最終用戶連成一個整體，所以企業的關系不是廠家間的堆積，而是一個生態群的整合。在供應鏈融資中，銀行不會只考慮供應鏈中某個企業的資信情況，而是把供應鏈企業間的貿易關系綜合起來考慮，提供的融資會滲透到交易鏈的每一個環節。 

　　在供應鏈中，競爭力較強、規模較大的核心企業往往因其強勢地位，在交貨、價格、賬期等貿易條件方面對上下游配套企業要求苛刻，從而給這些企業造成了巨大的壓力。而上下游配套企業恰恰大多是中小企業，又難以從銀行融資，結果導致資金鏈十分緊張，整個供應鏈出現失衡。 

　　而供應鏈融資最大的特點就是在供應鏈中尋找出一個大的核心企業，以核心企業為出發點，為供應鏈提供金融支持。一方面，將資金有效注入處于相對弱勢的上下游配套中小企業，解決中小企業融資難和供應鏈失衡的問題；另一方面，將銀行信用融入上下游企業的購銷行為，增強其商業信用，促進中小企業與核心企業建立長期戰略協同關系，提升供應鏈的競爭能力。 

　　工商銀行推出的“沃爾瑪供應商融資解決方案”體現了這一點。沃爾瑪每年在華采購額達200億美元，上游供貨商達上萬家，其中大多為中小企業，這些中小企業由于很難從銀行獲得貸款，造成了一些不必要的麻煩。而依托沃爾瑪的優良信用，工行對其相關物流、現金流實行封閉管理，為沃爾瑪供貨商提供從采購、生產到銷售的全流程融資支持，破解了沃爾瑪供貨商的融資困局。 

　　無需抵押擔保的融資流程 

　　中小企業如何獲得供應鏈融資，工商銀行相關負責人表示，由于核心企業大都建立了自己的產業鏈系統，客戶的訂單、收貨情況、應收賬款等情況在系統里都有記錄，通過系統工行可以確定客戶在核心企業的訂單和應收賬款情況。只要是核心企業認可的供應商，均可以向工行申請融資。工行則將重點審查客戶供貨歷史、過往合同履行能力、信用記錄等直接影響貨款回籠的因素，無需客戶提供抵押擔保，即可為客戶辦理融資業務。比如一家外貿紡織品企業，若納入國外大型零售商的采購體系中，并且有2至3年的合作關系、有長期訂單，銀行評級就會提高，也就可以得到貸款支持。 

　　而工商銀行供應鏈融資方案的具體辦理流程是：供應商在網上接到核心企業的訂單后，向工行提出融資申請，用于組織生產和備貨；獲取融資并組織生產后，向核心企業供貨，供應商將發票、送檢入庫單等提交工行，工行即可為其辦理應收賬款保理融資，歸還訂單融資；應收賬款到期，核心企業按約定支付貨款資金到客戶在工行開設的專項收款賬戶，工行收回保理融資，從而完成產業鏈金融的整套辦理流程。供應商可以直接在工行柜面申請辦理，工行柜面業務人員直接在核心企業產業鏈系統上確認應收賬款，不需信貸人員的審查，當天提交訂單或發票，當天就可融資。 

　　工行近期將把這項業務拓展到國內大型零售企業和大型制造類企業的中小供應商中去。工行負責人表示。 

　　大銀行均已開通此業務 

　　記者了解到，由于供應鏈融資業務開展以來成效顯著，目前四大國有銀行、民生銀行、招商銀行、光大銀行、浦發銀行等都已涉足這一業務。 

　　浦發銀行推出了“企業供應鏈融資解決方案”后，目前正與一家跨國采購商接觸，準備為其所有供應商提供類似服務。而招商銀行推出的針對進出口企業的供應鏈融資產品也為一些進出口中小企業找到了有效的融資途徑。光大銀行則選擇了具有地域經濟特點的產業集群地區及開發區、工業園區、專業化市場等，根據目標客戶在區域中的地位，拓展中小企業信用等級評定業務。 

　　業內人士預計，從現在開始的兩至三年時間里，各大銀行將在供應鏈金融項目上展開市場爭奪。“紡織服裝行業的中小企業可以充分利用這一融資平臺”，深圳服裝行業協會秘書長沈永芳接受記者采訪時表示，“明年１月舉辦的深圳服裝行業年會上，部分銀行代表也將向深圳服裝企業推介中小企業融資等金融業務。”