拜耳在聲明中稱，拜耳的收購價(jià)格為每股122美元，較5月20日孟山都股票收盤價(jià)溢價(jià)20%，公司將會通過發(fā)行債務(wù)和股權(quán)的方式為這項(xiàng)交易融資，其中股權(quán)方式將占交易企業(yè)價(jià)值的約25%。
拜耳上周已經(jīng)確認(rèn)，該公司已就收購交易主動(dòng)接洽孟山都。當(dāng)時(shí)，這家德國公司面臨投資者的質(zhì)疑，即該公司相對較高的債務(wù)水平是否能讓其在不增資或者剝離資產(chǎn)的情況下為這筆交易提供資金。拜耳的一個(gè)大股東還稱此舉為“狂妄的擴(kuò)大疆土行為”。
拜耳表示，合并后公司產(chǎn)生的強(qiáng)勁現(xiàn)金流可以讓其快速實(shí)現(xiàn)去杠桿化。拜耳CEO Werner Baumann稱：“（和孟山都）一起我們將利用雙方各自的專長打造溢價(jià)領(lǐng)先的農(nóng)業(yè)企業(yè)，并通過創(chuàng)新能力讓農(nóng)民、消費(fèi)者、我們的員工和相關(guān)社區(qū)受益。”拜耳預(yù)計(jì)，這筆交易三年后帶來的協(xié)同效應(yīng)共計(jì)約15億美元，此外拜耳力促將種子和作物保護(hù)化學(xué)品的開發(fā)和銷售部門合并，未來也會帶來更多好處。
孟山都是全球轉(zhuǎn)基因農(nóng)業(yè)巨頭，5月12日彭博曝出拜耳考慮收購孟山都的消息前，孟山都市值約400億美元，拜耳市值約960億美元。目前拜耳的農(nóng)業(yè)業(yè)務(wù)所占比例約為22%，若收購孟山都，拜耳的農(nóng)業(yè)業(yè)務(wù)將進(jìn)一步擴(kuò)大。孟山都的種子和除草劑銷售額為150億美元，若兩家公司合并，農(nóng)業(yè)業(yè)務(wù)在合并后公司所占的比例將達(dá)到40%。分析稱，如果拜耳能成功收購孟山都，將締造一家年銷售額高達(dá)670億美元的公司，產(chǎn)品將從阿司匹林止疼片到幫助農(nóng)作物抵御蟲害和除草劑的基因技術(shù)。據(jù)摩根斯坦利估計(jì)，合并后公司將占據(jù)約28%的全球農(nóng)藥市場，約36%的美國玉米種子市場和28%的大豆種子市場。
孟山都尚未公開作出回應(yīng)，只是表示董事會與財(cái)務(wù)和法律顧問正在評估這一提議。
部分分析師對這起并購能否成功持保留態(tài)度，原因是孟山都是美國重要的農(nóng)資農(nóng)化公司，美國監(jiān)管機(jī)構(gòu)不一定放行此起交易。
近年來，全球種業(yè)和農(nóng)作物化學(xué)品行業(yè)的格局發(fā)生巨變，并購接踵而來。此前孟山都曾提出愿意支付最高470億美元競購瑞士農(nóng)化巨頭先正達(dá)，但后者以“風(fēng)險(xiǎn)太大”拒絕，而先正達(dá)后來接受了中國化工集團(tuán)的收購要約。今年2月，中國化工集團(tuán)宣布以逾430億美元收購先正達(dá)。
