只要交易對(duì)手相對(duì)穩(wěn)定，交易記錄良好，保有連續(xù)、穩(wěn)定的應(yīng)收賬款的企業(yè)，以后即使沒(méi)有傳統(tǒng)的擔(dān)保、抵押手段， “池融資”可以為企業(yè)度身設(shè)計(jì)全新融資方案，協(xié)助盤(pán)活應(yīng)收賬款，為企業(yè)迅捷補(bǔ)充資金體液。
所謂 “池融資”，就是企業(yè)無(wú)需額外提供抵押和擔(dān)保，只要將日常分散、小額的應(yīng)收賬款集合起來(lái)，形成具有相對(duì)穩(wěn)定的應(yīng)收賬款余額 “池”并轉(zhuǎn)讓銀行，就可以據(jù)此獲得一定比例金額的融資。
“池融資”業(yè)務(wù)幾乎可以覆蓋企業(yè)所有應(yīng)收款領(lǐng)域，包括出口發(fā)票池融資、票據(jù)池融資、國(guó)內(nèi)保理池融資、出口退稅池融資、出口應(yīng)收賬款池融資等。企業(yè)界認(rèn)為， “池融資”業(yè)務(wù)的創(chuàng)新價(jià)值在于，全面盤(pán)活企業(yè)頻繁發(fā)生的各類(lèi)分散賬款、保障企業(yè)的資金流動(dòng)性，幫助企業(yè)成長(zhǎng)。
池融資的顯著優(yōu)點(diǎn)
首先，現(xiàn)在企業(yè)零散、小額的應(yīng)收賬款可以匯聚成 “池”申請(qǐng)融資，無(wú)需其他抵押擔(dān)保。而先前對(duì)于中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，以前銀行一般會(huì)要求其提供抵押物或第三方擔(dān)保才能貸到款。
其次就是幫助企業(yè)管理了應(yīng)收賬款，改善了賬款的收款情況，節(jié)約了企業(yè)的管理成本。由于企業(yè)已經(jīng)將應(yīng)收賬款全權(quán)轉(zhuǎn)讓給了銀行，因此這些應(yīng)收賬款的收款情況已經(jīng)和企業(yè)沒(méi)有什么關(guān)系了。企業(yè)當(dāng)然也就不用派專人對(duì)此進(jìn)行管理，節(jié)省了人力和財(cái)力。
再次，就是盤(pán)活了企業(yè)的資金，加速了資金的流轉(zhuǎn)，使企業(yè)能更好的進(jìn)行發(fā)展。而且只要將應(yīng)收賬款持續(xù)保持在一定余額之上，企業(yè)還可以在銀行核定的授信額度內(nèi)，批量或分次支取貨款。
“池融資”方式還有一個(gè)好處，就是可以幫助小企業(yè)在一定程度上規(guī)避人民幣升值風(fēng)險(xiǎn)。 “池融資”使企業(yè)在應(yīng)收賬款到賬之前，就可以用美元貸款的方式提前結(jié)匯，幫助企業(yè)減少可觀的匯兌損失。
盤(pán)活千億應(yīng)收賬款
商務(wù)部數(shù)據(jù)顯示，目前中國(guó)企業(yè)的海外應(yīng)收賬款余額已經(jīng)超過(guò)1000億美元，并正在以每年150億美元的速度增長(zhǎng)。在此背景下，如何幫助出口企業(yè)，特別是占中國(guó)出口總額69％以上的中小企業(yè)盤(pán)活應(yīng)收賬款、加速資金流通，成為金融行業(yè)創(chuàng)新的重要課題。
用應(yīng)收賬款進(jìn)行融資，在出口企業(yè)中已經(jīng)相當(dāng)普遍。但是，目前市場(chǎng)上的這種貿(mào)易融資方式，一般只針對(duì)單筆應(yīng)收賬款，這使得很多出口業(yè)務(wù)量零碎、分散的中小企業(yè)，很難通過(guò)這一渠道申請(qǐng)額度較大的貸款。據(jù)了解，目前國(guó)內(nèi)中小出口企業(yè)單筆出口單據(jù)金額平均不到8萬(wàn)美元。
業(yè)內(nèi)人士稱，這些單筆出口單據(jù)金額平均不到8萬(wàn)美元的中小出口企業(yè)，銀行提供的以解決賒銷(xiāo)為主的保理、出口信用險(xiǎn)融資產(chǎn)品門(mén)檻太高，而且多數(shù)企業(yè)缺乏 銀行認(rèn)可的抵押擔(dān)保手段，融資十分困難，這就形成了一個(gè)巨大的細(xì)分融資市場(chǎng)。重要的是，這些企業(yè)保有良好結(jié)算記錄的現(xiàn)金回流，而且，他們的應(yīng)收賬款余額一 般都能夠保證在相對(duì)穩(wěn)定的余額之上，這為開(kāi)發(fā)一個(gè)新融資通道提供了條件。
將這些出口企業(yè)零散的多筆應(yīng)收賬款集合起來(lái)，納入一個(gè)應(yīng)收賬款“池”中，然后按 “池”內(nèi)余額提供一定比例的短期融資便利。業(yè)內(nèi)人士同時(shí)表示，能夠進(jìn)入池內(nèi)的應(yīng)收賬款，可以涵蓋包括LC(信用證)、D/P(付款交單)、D/A(承諾交 單)及OA(賒銷(xiāo))等幾種結(jié)算方式。在此過(guò)程中，銀行以應(yīng)收賬款回款作為還款保障。
賒銷(xiāo)是中小出口企業(yè)應(yīng)對(duì)競(jìng)爭(zhēng)不得已的選擇。據(jù)某出口信用保險(xiǎn)公司研究，目前全球采購(gòu)已形成了買(mǎi)方市場(chǎng)，非信用證結(jié)算方式已成為國(guó)際貿(mào)易的主流方式。在 歐美一些國(guó)家和地區(qū)，信用證在貿(mào)易結(jié)算中的使用率只占10％左右，主要原因是國(guó)際市場(chǎng)出口商品競(jìng)爭(zhēng)異常激烈，買(mǎi)方越來(lái)越傾向選擇一些對(duì)自己有利的支付方 式，賒銷(xiāo)(O/A)、托收等結(jié)算方式日益盛行。這種情況下產(chǎn)生的大量應(yīng)收賬款占?jí)嘿Y金，無(wú)疑極大地增加了出口企業(yè)的壓力。
專家認(rèn)為，當(dāng)前國(guó)際貿(mào)易市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日漸深化，貿(mào)易結(jié)算方式加劇由信用證結(jié)算轉(zhuǎn)向賒銷(xiāo)， “應(yīng)收賬款池融資”產(chǎn)品的推出非常及時(shí)地幫助出口企業(yè)順應(yīng)變化，利用企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)形成的應(yīng)收賬款取得融資支持，為出口企業(yè)尤其是中小企業(yè)提供了全新的融資通道。