愈演愈烈的金融危機，使一些出口型中小企業出口大幅下降，收入急劇下滑，資金鏈斷裂之聲，此起彼伏。不過，近期出現的一種做法，有助于缺乏抵押資產的中小企業集體獲得銀行的貸款，這就是深圳中小企業的“抱團貸款”。
“抱團貸款”案例及基本流程
所謂“抱團貸款”，就是幾家企業通過相互擔保的方式，取得銀行的“聯合信用”。之后，各貸款合作伙伴各自拿出一部分資金作為保證金，放入該銀行指定的賬戶。一旦出現組內企業違約，銀行相應損失首先從擔保金額度內獲得賠償，直至扣完擔保金為止；若擔保金額不足彌補損失時，所有組內企業按約定比率，負無限賠償責任。
來看個例子。深圳秋田微電子，是一家生產并出口中小型液晶顯示模組及液晶顯示器的企業。2008年開始，由于受金融風暴沖擊，該企業的出口受到影響，現金流也越來越緊張。另一方面，由于該公司的廠房是租的，也沒有機床等大型通用設備，故不符合銀行現行放貸要求。與秋田微電子類似，深圳的浩元科技、泰銀利、新合程物流等企業也面臨著現金流危機，這些企業也缺乏符合銀行要求的可抵押資產。
這四家企業還有一個共同點：都是一個行業組織—廣東省高科技產業商會的會員企業。在該商會的牽頭組織下，2008年11月，秋田微電子與包括浩元科技、泰銀利、新合程物流在內的其他20多家會員企業一起，向浦發銀行[24.90 0.32%]提交了“抱團貸款”的申請。
2008年12月，浦發銀行同意讓秋田微電子、浩元科技、泰銀利、新合程物流等四家公司組成“抱團小組”。經過4家企業的相互確認后，浦發銀行向該小組發放貸款。其中，對秋田微電子的貸款額度為400萬元，四家企業提交的保證金數額，為各自貸款額度的25%。從提交貸款申請，到授信額度下達，僅僅花了1個月時間。
如果要將“抱團貸款”的具體操作流程做一個簡單的梳理，可概括為以下5個步驟：
1. 商會出面篩選有貸款需求的優質會員，向銀行推薦；
2. 銀行再次篩選，將其選定的企業按相互熟悉和了解的程度進行分組；
3. 商會召集各組企業，確認組內企業相互了解，愿意相互提供合適比率的信用擔保；
4. 商會召集各組企業與銀行對接，商議一攬子貸款協議；
5. 在確認銀行可給予企業貸款額度后，組內企業與銀行共同簽署協議，并與每個企業法人代表簽訂責任書。
“抱團貸款”背后邏輯
1. 商會的角色
從操作流程中可以看出，商會在促成銀行發放“抱團貸款”的過程中，發揮了非常重要的作用。這主要是因為，商會每天所從事的具體工作，都與會員企業密切相關，商會對每一家會員企業的基本情況以及近期動向，都有一個大致的了解。對銀行來說，由商會牽頭，篩選會員企業向銀行申請貸款，相當于是在無償幫助銀行甄別、篩選客戶。這樣，在企業與銀行間，商會就起到了一個能為兩者都帶來利益的“橋梁”作用。
2. 銀行為何會放款？
“互保”的形式，有助于企業控制風險。以秋田微電子等4家企業為例，如果有企業到期無法還貸，可以先從4家企業的保證金賬戶里扣；扣完了，還可以將未償貸款分攤給其他企業；最差的情形，是這4家企業全都還不起貸款，集體倒閉。但這種情形出現的概率實在太小，畢竟4家企業都是經過了商會和銀行雙層篩選的。
另外，以浦發銀行與4家企業達成的保證金比率(25%)來看，浦發銀行其實已經做好了其中1家企業還不上貸款的準備。
3. 對企業的潛在“隱患”
雖然此階段能夠獲得銀行貸款是件好事，但這種“抱團”的方式，也使企業存在兩點潛在“隱患”：
a. 貸款利息高。如前文所述，“抱團貸款”的貸款利率，是在央行現行基準利率的基礎上上浮10%，是一個很高的利率了。企業在接受貸款時，最好算好成本，想清楚“我們企業最多需要多少錢”，否則，就要白付給銀行一些不必要的利息了。還是以秋田微電子為例，浦發銀行原本給予其1000萬元的貸款額度，但秋田微電子最終只接受了400萬。
b. 可能受其他“抱團企業”牽連。“抱團貸款”另一個潛在“隱患”，來自于“抱團小組”的其他企業。做個最極端的假設，如果浩元科技、泰銀利、新合程物流等3家企業到期都還不上款，秋田微電子不僅將損失保證金賬戶中屬于自己的那部分，還要按約定擔保比率替其他3家還債。