盡管進入2008年不到一個月，商業銀行已經感受到了市場風險和流動性收緊等風險的明顯影響。專家指出，風險有時會相互影響甚至幾種風險同時發生，像市場風險等全年之內會反復發生，因此防范起來格外困難，不能不高度重視，多作預案，隨機應變。 
 
    從年初多家商業銀行擬定的經營思路和應對措施中看到，主動調整信貸結構，加快經營機制和盈利模式轉型，加強風險管理，加快金融創新，加快國際化進程，拓展綜合經營等，越來越成為銀行業的共識
　　進入2008年以來，央行實施從緊貨幣政策采取了提高存款準備金率等措施，銀監會有關會議及時警示銀行業防范市場、信用、流動性等金融風險，而國內外資本市場的動蕩不安再次警醒我們：2008年中國銀行業將面臨“緊信貸”的貨幣金融環境和多種潛在的金融風險，中國銀行業將如何應對？
　　近日，中國建設銀行和中國銀行等中資商業銀行先后召開年度工作會議，從會議上不時傳出的信息表明：中資商業銀行對當前面臨的宏觀環境和金融風險有足夠清醒的認識，并開始調整今年的經營方針和經營策略，采取有針對性的措施，以積極應對。這是銀行業在這個寒冷冬天的嚴峻形勢下透露出來的幾抹“陽光”，讓人們看到了希望。
　　面臨“緊信貸”壓力
　　工行城市研究所日前發表研究報告提出，“從緊貨幣政策”的核心在于“緊信貸”。“預計2008年貸款增速將會明顯低于2007年，全年新增人民幣信貸基本與2007年的增量持平，約為3.7萬億元，許多大銀行的新增貸款將維持2007年的水平。”
　　該所的上述“預計”與中行全球金融市場部的預測大致相若，1月22日后者發布的最新一期《人民幣市場周報》指出：“盡管大部分商業銀行2008年初的貸款增速仍然迅猛，但隨著經濟的降溫，貸款的需求和供給也會逐漸降低，2008年全年新增貸款甚至可能達不到央行年初設定的目標。”
　　而建行有關人士向記者透露，今年銀監會和央行對所有的放貸機構實行規模管理，并“按季控制，按月監測”，今年不可能通過貸款的擴張來增加利潤，銀行面臨的宏觀調控壓力更大。
　　這樣看來，包括工行、中行、建行等國有銀行對今年的貨幣信貸緊縮環境都有明確的分析預測和清醒的認識。
　　潛伏多種金融風險
　　此前在短短一周之內，由于美國次貸危機的演變和深度影響，導致全球股市暴跌，并引發香港和內地市場大跌，香港恒生指數跌去約20%，內地A股跌去約17%至18%，再次給中國銀行業和各類投資者敲響了警鐘，市場風險還在加大。
　　銀監會有關領導在最近的兩次會議上警醒商業銀行，要高度關注新形勢下面臨的七種風險：一是宏觀貨幣環境緊縮，銀行業信用風險可能上升，不良貸款反彈壓力增大；二是銀行對大企業客戶的競爭更為激烈，集團客戶授信有可能暴露出新的薄弱環節和風險點；三是銀行流動性不確定性因素增加，銀行業金融機構尤其是中小銀行的流動性管理面臨新的考驗；四是利率、匯率市場化程度不斷提高，銀行業面臨的市場風險管理難度上升；五是金融“脫媒”效應日益明顯，對銀行經營模式形成嚴峻挑戰；六是奧運年對銀行業服務水平和業務能力提出了更高的要求；七是銀行業國際化和綜合經營的戰略與管理風險不容忽視。
　　盡管進入2008年不到一個月，商業銀行已經感受到了市場風險和流動性收緊等風險的明顯影響。專家指出，這七種風險有時會相互影響甚至幾種風險同時發生，像市場風險等全年之內會反復發生，因此防范起來格外困難，不能不高度重視，多作預案，隨機應變。
　　適時調整經營策略
　　當前，商業銀行是中國金融體系的主體，既要維護銀行自身持續穩健發展，又要有效貫徹和傳導央行貨幣政策，還要履行必要的社會責任，而作為上市銀行群體更要保障給投資者穩定增長的回報。因此，商業銀行今年如何有效地舒緩緊信貸壓力，防范化解各種金融風險，具有非同尋常的緊迫性，也具有更加深遠的積極意義。從年初多家商業銀行擬定的經營思路和應對措施中看到，主動調整信貸結構，加快經營機制和盈利模式轉型，加強風險管理，加快金融創新，加快國際化進程，拓展綜合經營等，越來越成為銀行業的共識。
　　面對“緊信貸”環境壓力，工行報告提出，對于前期信貸過快增長的銀行來說，出路首先在于主動保持信貸適度、均衡增長，通過加快信貸退出和擇優進入來優化信貸結構，加大對節能環保產業、高新技術產業和企業自主創新的支持力度，最大限度滿足中小企業和個人消費融資的金融需求。其次是宜通過盤活存量、做大流量來加快貸款周轉速度，提高資金運用效率，提高收入水平。此外，抓住“緊信貸”的有利時機，提高貸款議價能力，把有限的信貸資金投入到綜合貢獻度高的優質客戶中。
　　建行一位參加該行工作會議的人士說，對于今年的貸款政策，建行總行的要求可以歸納為“控貸”、“調貸”、“停貸”、“集權”、“議價”五個方面。“控貸”就是控制貸款規模，防止放貸沖動；“調貸”就是調整信貸行業結構；“停貸”就是要堅決停止個別行業如娛樂業和住宿業的貸款；“集權”就是逐步把貸款權向一級分行集中；“議價”就是抓住宏觀調控時期信貸資金緊張的機會，提升議價能力，彌補貸款規模減少所造成的潛在損失。業內專家分析指出，銀行如能做到這五個方面，將有助于處理好持續創造盈利和貫徹宏觀調控政策的矛盾。
　　為有效化解緊信貸環境給銀行經營帶來的壓力，商業銀行要加快收入結構轉型和金融創新，大力發展非信貸業務或中間業務。
　　工行報告提出，將擴大投資交易規模，提高投資交易收入比重，并利用債券市場收益率上升的有利時機，提高債券投資收益；抓住境內股市、企業年金市場以及債券市場快速發展擴容的有利時機，加快信貸替代型理財產品、融資型信托產品、短期融資券以及信貸資產證券化等產品的開發創新力度，大力發展私人銀行、理財業務、資產托管、電子銀行、投行業務、現金管理、銀行卡等中間業務，提高綜合收益水平。
　　國內銀行中間業務收入占營業收入比重最高的中行，日前從該行工作會議上傳出消息，今年將加大中間業務創新的力度。一位與會人士透露，2008年中行對金融市場業務發展定下基調，要繼續推動渠道創新、服務創新和管理創新，增強產品銷售能力，進一步調整本外幣、國內外、自營和代客業務結構，優化本外幣證券投資的結構，切實增強風險監控能力，加強金融市場業務資源的整合等。
　　中行總行為2008年金融市場業務定下的主要經營目標包括“資金業務力爭實現中間業務收入37.5億元”，托管和代銷業務的市場地位要“保三爭二”，實現全年代銷金額6000億元。
　　而建行有關人士透露，“2008年要確保建行的中間業務收入在四大行中增速第一，鞏固市場第二的位次”。
　　看來，今年幾家國有銀行將加快中間業務的創新步伐，在金融市場上將開展更加激烈的競爭，而這將有助于加快商業銀行市場化經營機制和盈利模式的戰略轉型。
　　有金融專家提出，面對今年國內外的新形勢，商業銀行要加強風險管理，切實防范信貸風險。密切監測各行業的企業效益走勢，關注各類信貸資產質量變動，在防范信貸風險的同時，為信貸結構調整提供決策支持。跟蹤房地產調控政策，加強對房地產行業和個人住房貸款的貸前、貸后的審查管理工作；嚴防出口退稅、出口關稅和資源稅等政策調整帶來的信貸風險。
　　有實力的中資商業銀行前兩年相繼實施“走出去”發展戰略，收購國外銀行，今后還會有此類“動作”。此舉可提高境外業務的盈利貢獻，分散經營風險。但是，在國際主要貨幣匯率波動、美國次貸危機還在蔓延、全球金融市場動蕩不安的形勢下，中資商業銀行海外并購面臨諸多不確定性和金融風險。為此，中資銀行要審慎進行跨境并購，在增強風險管理能力的前提下，穩步推進實施銀行國際化和綜合經營的發展戰略。